複利計算について

複利とは、元金に対して発生した利息を元金に組み入れ、次の期間はその合計額に対して利息を計算する方式です。一方、単利は常に当初の元金のみに対して利息を計算します。

たとえば元金 100 万円を年利 5% で運用する場合、単利では毎年 5 万円の利息が発生しますが、複利では 2 年目以降、前年の利息にも利息がつくため、運用期間が長くなるほど単利との差が大きくなります。この効果は「複利効果」と呼ばれ、長期の資産形成において重要な役割を果たします。

複利方式は、利息を元金に組み入れる頻度を決定します。月複利は毎月、半年複利は 6 ヶ月ごと、年複利は 12 ヶ月ごとに利息を計算して元金に加算します。組み入れ頻度が高いほど複利効果が大きくなるため、同じ年利率であれば月複利が最も有利です。

期初は各期の開始時に積立額を元金に加算してから利息を計算する方式です。期末は利息を計算した後に積立額を加算します。期初の場合、積立額にも即座に利息がつくため、同条件であれば期初のほうが最終的な元利合計が大きくなります。

非課税は利息に対して税金を控除せずに計算する方式で、NISA などの非課税制度を利用する場合に該当します。複利毎課税は、利息が発生するたびに所定の税率で税金を控除する方式です。日本の預金利息に対する源泉分離課税 (20.315%) がこれに該当します。

本シミュレーターで使用している主な計算式は以下のとおりです。P は元利合計、r は年利率 (小数)、t は税率 (%)、A は税引後元利合計、D は総積立額を表します。

月複利の利息

半年複利の利息

年複利の利息

税引後利息

実質利率

※ 税金の端数処理は切り捨て (日本の税制慣行に準拠) です。利息の端数処理は設定に応じて切り捨て・四捨五入・切り上げから選択できます。