什么是税收递延增长?
税收递延意味着你将投资收益的纳税推迟到提取资金时,通常是在退休后。在日本,iDeCo的缴款可以全额税前扣除,收益在60岁后提取之前免税增长。如果你每月在iDeCo中投资23,000日元,年回报率5%,持续30年,仅税收递延一项就可以比应税账户多出超过200万日元,假设资本利得税率为20%。
税收递延与免税的区别
税收递延账户(如iDeCo或传统401(k))将税款推迟到提取时缴纳,而免税账户(如NISA或Roth IRA)则完全免除收益税。如果你的税率保持不变,两者产生相同的税后结果。然而,如果你预期退休后税率较低,税收递延更有利。如果你预期税率更高,免税账户更优。大多数投资者受益于同时使用两种类型的账户。
关键考量
税收递延的威力随着时间跨度的增加而急剧增强。1万美元的投资以8%的年回报率增长30年,在税收递延账户中达到100,627美元,但在应税账户中仅约76,123美元(假设每年对收益征收20%的税)。从税收递延账户提前取款通常会产生10-20%的罚款,因此这些资金应被视为在退休年龄之前锁定。