¿Qué es la Cosecha de Pérdidas Fiscales?
La cosecha de pérdidas fiscales implica vender inversiones con pérdidas para compensar ganancias de capital realizadas en otras partes de tu cartera. En Japón, las pérdidas realizadas en valores cotizados pueden compensar ganancias y dividendos en el mismo año, con pérdidas no utilizadas trasladadas durante tres años. En EE.UU., hasta $3,000 en pérdidas netas pueden compensar ingresos ordinarios anualmente. Esta estrategia convierte pérdidas en papel en ahorros fiscales concretos.
Cómo Ejecutarla
Cerca del fin de año, revisa tu cartera en busca de posiciones con pérdidas no realizadas. Vende esas posiciones para realizar la pérdida, luego reinvierte en una inversión similar pero no idéntica para mantener la exposición al mercado. En EE.UU., la regla de venta ficticia prohíbe recomprar un valor sustancialmente idéntico dentro de 30 días. En Japón, las transacciones de compra-venta del mismo día pueden no calificar para la compensación de pérdidas, así que espera al menos un día hábil antes de recomprar.
Advertencias Importantes
La cosecha de pérdidas fiscales es un diferimiento de impuestos, no una eliminación. La inversión recomprada tiene una base de costo más baja, creando una ganancia gravable mayor cuando finalmente se venda. Sin embargo, diferir impuestos permite que el monto total antes de impuestos continúe capitalizándose, proporcionando un beneficio del valor temporal. Las pérdidas en cuentas exentas de impuestos como NISA o Roth IRA no pueden cosecharse. La estrategia es más valiosa para inversores de altos ingresos en tramos impositivos superiores.