新 NISA 制度概述
2024 年 1 月启动的新 NISA (日本个人储蓄账户) 相比旧制度有了重大扩展。它提供两个额度：积立投资额度 (每年 120 万日元) 和成长投资额度 (每年 240 万日元)，允许每年最多 360 万日元的免税投资。终身免税持有上限为 1,800 万日元 (其中成长投资额度最多 1,200 万日元)，免税期限无限制。卖出投资后，免税额度在次年恢复 - 这也是一项重大改进。
在旧 NISA 下，投资者必须在每年 40 万日元 (积立型) 或每年 120 万日元 (一般型) 之间选择，免税期限分别限于 20 年或 5 年。新 NISA 在额度规模、无限期限和可重复使用容量等各个维度都是严格的升级。
免税优势的模拟计算
让我们量化免税优势。每月投资 100,000 日元、年回报率 5%、持续 15 年：本金合计 1,800 万日元，最终余额约为 2,672 万日元，投资收益约为 872 万日元。在应税账户中，这些收益的 20.315% 税款约为 177 万日元。使用 NISA，这 177 万日元全部留在你的口袋里。
在年回报率 7% 的情况下，15 年余额约为 3,170 万日元，收益约为 1,370 万日元，节税约 278 万日元。免税优势随着回报率的提高和投资期限的延长而增大。填满 1,800 万日元的终身额度应该是财富积累的首要优先事项。
如何在积立额度和成长额度之间分配
积立投资额度仅限于日本金融厅精选的基金 - 主要是适合长期积累的低成本指数基金。成长投资额度允许更广泛的产品，包括个股、ETF 和主动管理型基金。
最简单的策略是在两个额度中购买相同的全球股票指数基金。在积立额度中每月投资 100,000 日元，在成长额度中每月投资 200,000 日元 - 合计每月 300,000 日元 - 全部投入同一只基金，你就能用满每年 360 万日元的年度额度。5 年内即可达到 1,800 万日元的终身上限。NISA 策略指南提供了最大化免税额度的具体策略。
无法填满 360 万日元时的优先顺序
并非很多人能每年投资满 360 万日元。如果可投资金额有限，优先填满积立投资额度。其可选产品限于低成本、长期导向的基金，最大限度地降低了选错产品的风险。只有在填满积立额度后，才用剩余资金利用成长投资额度。
即使你每月只能投资 30,000 日元，那也是每年 360,000 日元在免税增长。以年回报率 5% 计算 30 年，约为 2,497 万日元，节省了约 360 万日元本应缴纳的税款。无论金额多少，没有理由不使用 NISA。基金选择指南书籍涵盖了如何阅读招募说明书和有效比较成本。
下一步 - 三步开启你的新 NISA
第一步：在网络券商 (如 SBI 证券或乐天证券) 开设 NISA 账户。开户免费，可完全在线完成。第二步：在积立额度中选择全球股票指数基金 (如 eMAXIS Slim 全球股票)，设置每月自动定投。第三步：如果还有余力，在成长额度中也设置同一只基金。
使用我们的模拟器输入你的每月投入金额和预期回报率，查看你的 NISA 预计余额和节税金额。即使从每月 10,000 日元开始 - 重要的是迈出第一步。